刘云 2026-02-05 18:55:47
CFA考试包括三个逐级递进的级别,无整体时间限制,但单级别最多允许考6次。
一级:侧重基础投资工具与财务分析,题型为180道选择题;
二级:深化资产估值与案例分析,题型为88道案例选择题;
三级:聚焦投资组合管理与决策,含案例论述题(如整理了投资报告)。
通过三级后,需具备4年相关工作经验并提交推荐信方可持证。
一级/二级科目相同(10门),但权重不同;三级缩减为7门:
核心科目:
道德与专业准则(各级权重10%-20%):考察职业行为规范,三级深度提升;
投资工具:含定量方法、经济学、财报分析(一级权重最高达17%);
资产类别:权益、固收、衍生品、另类投资(二级固收权重15%)。
三级核心:
投资组合管理(权重35%-40%):涵盖资产配置、风险管理;
专业方向三选一(私人财富/私募市场/组合管理)。
时间规划:
最快需1.5年(例:12月过一级→次年6月过二级→第三年6月过三级)。
备考重点:
一级重概念记忆,二级重估值模型,三级重综合应用;
道德科目贯穿三级,建议结合案例学习。
资源利用:
原版教材课后题必做(贴近真题思路),Mock模考强化时间管理。
CFA单科未过会影响整体进度吗?
不影响,未通过级别可重新报考(6次机会),已通过级别成绩永久有效。
三级考试为何通过率较低(2025年仅50%)?
因新增专业方向选考及复杂论述题,需灵活结合实务经验。
数学/英语不足能否报考?
数学要求基础统计与金融计算;英语需能阅读专业文本,但无强制语言成绩证明。